前言：回顾2022年上半年的情况，“双碳”依旧是重要的大背景，在这样的背景下装配式建筑越来越受重视，而作为装配式建筑的重要赛道，钢结构将迎来行业拐点，今天就来聊聊钢结构。

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　　近日两部门共同印发城乡建设领域碳达峰实施方案，方案提出2030年前城乡建设领域碳排放达到峰值。建筑节能一直是我国减碳的重要方法，绿色建筑、绿色建材的发展慢慢的变成了主流，在这样的背景下我国一直推动装配式建筑的发展，钢结构将极大受益于装配式建筑的发展。

　　钢结构是由钢制材料组成的结构，是主要的建筑结构类型之一。钢结构产业链上游主要为钢材生产和制造，钢材产品价格波动直接影响钢结构行业的采购成本；下游为公共建筑、住宅、厂房、桥梁等方面应用，对钢结构行业的发展具有较大的牵引和驱动作用，钢结构行业未来的发展状况与其供给及需求端紧密相关。

　　钢结构产业链从企业类型来看包括上游的钢材供应商、中游的钢结构企业和下游的工程企业；而从钢结构的业务类型来看，从上游至下游可大致分为设计、制造和施工三个环节。

　　钢结构的上游为钢铁行业，主要原材料为板材、型材、钢管等钢材，其价格波动将直接影响钢结构企业的盈利水平。钢结构的生产原料主要是钢板、焊管、型钢、无缝钢管等钢材，H 型钢和中厚板是钢结构中最常用的产品，中国钢材产量常年位居世界第一，钢材的供应量稳定，另外，我国钢企也关注到钢结构对钢材的需求，积极研发耐腐蚀钢材等，助推钢结构发展。在价格这一块，钢材采购约占钢结构生产所带来的成本的 50~80%，钢材市场价格直接影响钢结构利润。

　　钢结构下游大范围的应用于厂房仓储、多高层建筑、场馆、电力桥梁等工业和建筑业，其中厂房仓库等多使用轻钢结构，该市场工艺简单，生产厂商众多，市场之间的竞争更激烈，产品毛利率更低，高层重钢结构、大跨度空间结构、电力桥梁等领域则属于高端产品。

　　2012-2019 年我国钢结构产量持续较快增长，CAGR 为 12.37%，2019 年全国钢结构产量 7920 万吨，同比增速 15.22%。从钢结构占粗钢产量之比来看，2017-2019 年钢结构占粗钢产量分别为 7.39%/7.41%/7.59%，未出现明显提高。在欧美等发达国家发展钢结构较早，钢结构行业已成为主要的建筑结构及形式，日韩等国家的钢结构用钢量约 40%，相比之下，我国钢结构产量还有至少一倍的上升空间。

　　当前我国钢结构行业的市场集中度较低，钢结构行业 CR5 仅 5%左右，而美国排名前三的钢结构企业市占率为 50%以上。从产品角度来看，建筑重钢结构等高端钢结构产品在精度要求、价格难度和制造工艺等方面难度较大，行业集中度相对更高；轻钢结构技术成熟，进入门槛较低，中小型企业涌入市场，竞争非常激烈导致产品毛利率较低。2019 年年产钢结构 5-10 万吨的公司数又出现大幅度下降，预计随钢结构技术标准、行业规范的完善将进一步加速中小企业退出市场，钢结构行业强者恒强格局可期。

　　钢结构企业的商业模式主要有三种形式，一种是客户提供图纸，钢结构企业以制作钢结构构件为主体业务的制造模式，此种模式的代表企业是鸿路钢构；第二种是钢结构企业负责制作与施工、安装为主的承包商模式，第三种是钢结构建筑总承包模式，钢结构企业负责钢结构的设计、制造、安装等全过程。

　　对于制造模式的钢结构企业而言，成本控制和规模优势是核心竞争力；对于承包模式的钢结构企业而言，产业链协同能力及向 EPC 模式的转型或将是未来发展关键。

　　绿色建筑 是建筑业减排重要方式，推广绿色建筑大势所趋 。目前，实现绿色光伏建筑的技术路线大致上可以分为两类：传统的BAPV与新兴的BIPV，BIPV作为光伏建筑新的解决方案，在各领域都具备优势，未来将逐渐取代BAPV的市场。

　　从与建筑的结合方式看，BIPV具有更广泛的使用空间。当前我国光伏建筑应用多为， 工商业屋顶， 市面上大量工业生产厂房屋顶都采用钢结构而非混凝土结构。无论是钢结构建筑还是光伏建筑，都是建筑节能减排的有效手段，近年来得到我国的的全力支持，成为未来建筑业的发展的新趋势，公共建筑、工商业建筑作为BIPV的主要应用场景，正是钢结构的优势领域。

　　2020 年有关部门提出针对装配式建筑的“1+3”标准化设计和生产体系，即启动编1 项装配式住宅设计选型标准、3 项主要构件和部品部件尺寸指南。该体系将全面打通装配式住宅设计、生产和工程项目施工环节，推进全产业链协同发展，可以有效解决装配式建筑标准化设计与标准化构件和部品部件应用之间的衔接问题。

　　其中，针对钢结构行业的《钢结构住宅主要构件的尺寸指南》，预计将推动钢结构行业加速向标准化、规模化、市场化迈进。《指南》通过全方面提升设计单位和施工公司的效率，预计将逐步降低装配式钢结构的建设成本，有利于持续扩大钢结构市场份额。

　　近年来我国大力推动钢结构的发展，通过梳理国家近年来与钢结构行业的有关政策，国家推动钢结构建筑发展主要有两个层面，一是以带动智能建造与建筑工业化协同发展的建筑业全方面转型升级，二是以推广绿色建材、建筑垃圾减量的生态环保路线。

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